Holly’s Diner

Présentation de l’entreprise

Créée en 2014 par Monsieur Vallar, la société Elvis and Co développe son activité de restauration sous l’enseigne "Holly’s Diner" au sein du centre commercial "L’Heure Tranquille" à Tours. Holly’s Diner est un concept de restauration innovant s’inspirant directement des dîners traditionnels apparus aux Etats-Unis dans les années 1950. Le restaurant dispose de 319 places assises dont 120 en terrasse et réalise une moyenne quotidienne de 412 couverts.

Le restaurant propose une carte variée ainsi que de nombreuses formules réalisées à partir de produits locaux de qualité (boulangerie et boucherie locales). L’enseigne bénéficie du trafic de clientèle et des employés du centre commercial l’hébergeant et en particulier du cinéma CGR composé de 12 salles, offrant une formule groupée avec Holly’s Diner, ce qui assure une certaine récurrence du chiffre d’affaires.

Afin de dynamiser son chiffre d’affaires et sa clientèle, la société propose également des animations, des jeux pour enfants ainsi que des concerts. Une offre de type "coffee shop" inspirée de Starbucks et McCafé sera également développée afin de générer un trafic de clientèle continu tout au long de la journée.

En novembre 2015, la première franchise Holly’s Diner a été ouverte a Bourges suivi de La Rochelle en mai 2016 et un restaurant en propre "Miami’s" a été ouvert en 2016 à Quétigny (région de Dijon).

La société fait partie du groupe de restauration Ouranos géré par Damien Vallar, ancien directeur du développement de McDonald’s France. Ouranos détient également 2 restaurants franchisés sous l’enseigne "La Boucherie", exploités par les sociétés Gaia et Ourea, respectivement situées à Orléans et Saran dans le Loiret.

Présentation du projet

La société souhaite emprunter 100 000 € sur 60 mois pour financer le développement du réseau de franchises "Holly’s Diner" : étude de marché et de faisabilité, refonte du site internet, plaquettes et kits à destination des franchisés, salon de la franchise.

L’avis de l’analyste

Avec un chiffre d’affaires de 2 637 000 € en 2015 réalisé sur une base de clients établis, la société réalise une excellente performance en termes d’activité combiné à une rentabilité opérationnelle à deux chiffres.

Le prévisionnel a été élaboré sur la base des performances 2015. La société possède une bonne capacité de remboursement avec un multiple de FCCR prévisionnel (Fixed Charge Cover Ratio*) à 1,22 et une structure financière correcte avec un ratio prévisionnel dettes nettes/ebitda de 1,7 et dettes nettes/fonds propres de 1,49.

Les analyses du projet et de la société conduisent à une notation de crédit « C » avec une forte solidité financière et un taux à 9% l’an.

Points forts

– Excellent historique du dirigeant : ancien directeur du développement de McDonald’s France dans la région Centre

– Concept novateur dans la région avec des produits locaux de qualité

– Bonne capacité de remboursement avec un FCRR de 1,22

Point de vigilance

– Faible historique d’activité compensé par la solide expérience du dirigeant dans le groupe et chez McDonald’s en qualité de directeur du développement

*Le multiple de FCCR à 1,22 signifie que la société a une marge de sécurité de 22% par rapport à sa capacité à rembourser ses échéances de crédit.

L’avis d’expert est donné à titre indicatif par l’équipe de crédit expérimentée de Lendix sur la base des éléments fournis par le porteur de projet et des informations provenant de nos bases de données (Scores & Décisions, Fichier Bancaire des Entreprises). Cet avis ne constitue qu’un élément de réflexion dans la prise de décision d’un prêteur pour participer au financement d’un projet.